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Récemment, l’emploi du temps des experts en gestion des risques s’est trouvé bouleversé par les difficultés liées à la valorisation des actifs. La dernière crise financière a mis en évidence l’importance cruciale de l’utilisation de modèles de valorisation précis. De façon générale, le terme valorisation renvoie à un ensemble d’analyses qualitatives et quantitatives, permettant d’attribuer une valeur à un produit financier donné. Ce processus de valorisation comporte généralement trois phases: le mapping, la modélisation et la calibration.
Chacune de ces trois étapes comporte ses propres hypothèses et, incidemment, génère ses propres risques, communément appelés les "risques de modèle". La valorisation est en conséquence conditionnée par cette méthode de travail prédéfinie,...
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